滨海新区网讯 天津贵金属交易所此次处罚的两家居间商为天津中都银业贵金属经营有限公司和天津中矿联合贵金属经营有限公司。处罚内容为：“上述两家公司未能有效监督管理居间商展业行为，居间商在开展业务过程中代客理财，给客户造成损失，给交易所造成负面影响。代客理财，这种在投资领域的敏感问题再次引起人们的关注。

　　罚单剑指代客理财

　　天津贵金属交易所此次处罚的两家居间商为天津中都银业贵金属经营有限公司和天津中矿联合贵金属经营有限公司。处罚内容为：“上述两家公司未能有效监督管理居间商展业行为，居间商在开展业务过程中代客理财，给客户造成损失，给交易所造成负面影响。根据《天津贵金属交易所会员单位居间人管理办法》，处以‘暂停开新客户，为期两周’的处罚。”

　　居间商是指为获取佣金而从事契约缔结之促成活动的商人。而居间是居间人向委托人报告订立合同的机会或者提供订立合同的媒介服务，委托人支付报酬的行为。法律界人士指出，居间商不是以自己或他人的名义为他人从事契约之缔结，居间商本人并不负有义务对这类活动之成功去主动地尽自己的努力。

　　代客理财风险很大

　　根据上述定义不难发现，其实居间商或者说经纪机构没有义务帮助客户进行理财投资活动，但是在事实操作过程中，很多经纪机构为了招揽吸引客户，纷纷提升服务内容，代客理财便是其中手段之一，但由于代客理财常常会产生亏损风险，并由此发生包括法律纠纷在内的各类纠纷，代客理财一直是投资领域的敏感话题。

　　其实，在证券投资领域，代客理财的情况也在一定程度上依然存在。“说到底，还是利益的驱使。”本市一家券商投资顾问在谈到行业内现象时告诉记者，“尽管证券市场经纪人代客买卖股票在国内被证监会严令禁止，但极少数券商为了抢夺客户资源而冒着违法的风险展开代客理财。”

　　处罚利于控制风险

　　《天津贵金属交易所会员单位居间人管理办法》第18条规定，会员单位“利用居间人的名义变相从事代理业务”，交易所将根据违规违约处罚的等级给予会员单位相应的处罚措施。

　　对于贵金属交易所的做法，一位业内人士表示了赞同：“代客理财这种事情就是在玩火，一旦代客理财发生亏损，或者与委托人发生财产上的纠纷，甚至出现卷钱逃跑的情况，经纪人和经纪机构面临的法律风险很大。处罚居间商代客理财、设好防火墙对于提高市场的监管水平和控制市场风险会起到积极作用。”对于投资者而言，在介入某个投资市场之前，应该充分了解该市场的各方面知识，不要轻易将自己的资金委托给他人或机构。(记者 赵磊)